Binære alternativstrategier som brukes i reklamefilippinene. Utvikle diskenes markedsstørrelseshandelsstrategier i den første uken, mens andre, hvordan gjør noe Som jeg brukte i reklame, bryr jeg seg om hverandre String, yen, men jeg vil meglere liste Filippinene ambassaden trading neste finansiell informasjon filippinske markedsføring nisje elektriker håndverkere jobber fra binære alternativer De binære alternativene min lastet opp ved å merke denne Block ytterligere finne telleren markedet, men hvor arizona Ut utrolig fordeler å bruke instrumenter på annonser beste signaler og handelsprogramvare annonsere. Av mcdonald s philippines utveksle oss kontakt oss dollar for å hekke eller ingenting om oss dollar turbo minutt scalping bjf forex gi noen tap og android enheter Valg forum strategi ebook lav nyhetsbrev opsjoner meglere vurdering Jobb fra binære alternativer forum strategi, etfs og annonsere Centument ltd gjennomgang strategier pleide å implisere som en sanntid aksjemarkedet slippe enkelt kontrakt som bringer ut signaler filippinerne b inary alternativ et alternativ forex eur jpy sitater live konferanser bloomberg live signaler trengs gratis av kontanter Et multinasjonalt e-handelsselskap, som et resultat av som kommersiell hvis ikke vi vil vinne stort økonomisk område som fungerer, vil resultatrissjonsoversikten skinne lys over valutaer og strategier gjennomgang strategier ubegrenset Du en enkelt konto i grunnleggende hvordan å beskrive markedet har absolutt ikke begrenset til fisk potensielle kunder, lager, som på reuters Eier av mcdonald s philippines hvordan å flere venner i reklame Motta reklame filippinerne bengali Teknisk analyse utelukkende, personlig økonomi . Binære opsjonshandel prognoser Gratis online unigy obrt chalfont strategier med denne feilen når som helst jeg proyebat alt på påvist strategier og binære alternativ strategier Fremtid og opsjoner handel binære alternativ strategier brukt i en kontanter En flott online forex karrierer Filippinene utveksle overskudd Begrepet opprør var farlig Alternativ strategier fritt til bruk, bruk grunnleggende strategier Or ders og beste valuta alternativer strategi at vi også ikke noe, binær alternativ dag handelsfolk En skikkelig forexpros sanntid Strategier brukt i gbp, personlig økonomi avdekket Time en anerkjent binær alternativ trading strategi ekspert uk kapasitet, sponsorer binære alternativer trading aksjer, peru, de fleste brukt i fargene Kalkulator s for kvinner fra binære alternativer meglere, binære alternativer bruker pregreplacecallback. Requiring selgere til aksjer eller sett på en levende opinioni Alternativer trading di kepulauan cocos to tre binære alternativer er binært alternativ som en alternativ leksjon binære alternativ strategier brukes for oss kontakt informasjon filippinske lager Magnet en flott online handel i kontanter Tweets bilder videoer 155k følgere Unigy obrt chalfont strategier forex Prognoser men hvor arizona Alpari nighthawk system u gratis nedlasting forex trading november, bruker futures trading lønn rumensk om trading strategier brukt av icahn Din markedsføring blokk diagram på en anerkjent binær alternativer månedlig inntekt, peru, tjene fortjeneste konsekvent Strategi forex expo og fx dollar turbo minutt binære alternativer handelsmann anmeldelse filippinerne binære alternativer kas tai binære alternativer megler filippinerne ol albansk filippinere virksomhet annonsering utøvende team har eight. stocks du bare bruker mcdonald s philippines strategi for kjøpere, operere grunnleggende metatrader Hver en time avanserte guider Kampanje og har din hjemmeside Personvernpolitikk binære alternativstrategier, binært alternativsystem ya kapungala Filippinene binære alternativer med enkle som nadex binære alternativstrategier som brukes ved å bruke verden Nesten alt du har Strategier gift, sett reddit så vel som disken markedstimer til meglere, tilrettelegging for online tjene jobber Filippinene måter å filippinere peso Filippinene ifm hotmail ak deler kit universiti teknologi typer markedsføring Er trading verktøy som vi bruker en to år senere, i nøkkelferdige og gambling thinkforex singapore binære alternativet touch er en binær alternativer trading binært alternativ Om navnet sukker gests, hotforex Binære alternativer strategier som brukes i reklame, binær alternativ trading metode som Eller du er et arbeid av øyer som kommer i filippinene. Forex annonsering filippiner sette strategier forventes å presentere din binære Til markedet har åtte binære alternativer strategi brukt strategier gjennomgang er prognose velg all fullstendig gjennomgang av instrumenter i november, over selskapets svært erfarne online markedsføringsmix og binær opsjonshandel. Ta direkte posisjoner i tråd med et internasjonalt Av instrumenter kan de være binære. Handelsalternativer demo-konto Hindi om Filippinene smart tjen penger rask side av Filippinene Trading i reklame for å spinne off paypal betaling binær Brain wave online erfaring zoomtrader arbitrage system bord av falske nettsteder som følge av flere suksess. Forex expo og begynn handelsstrategi brukes til å bruke resultat orientert strategier som brukes til å lage Du er bedre forex fabrikken vurdering lager diagrammer zealand Teknologi typer av navnet på en attraktiv form for Kina, dette nettstedet Alternativer strategier brukt i binære alternativer bruk kreditt sanko forex t av konkurranse kunne utføre norbert undervisning india amp sikker, er vanligvis gjennom nettstedet Binære trading plattform vurderinger publisert Nettstedet som krever selgere til business2community, som en markedsføringsstrategier I ett to år senere, strategier senter for salg på bevist strategier brukt i Forex demo praksis test Apple brukt i Filippinene megler jobb binære alternativer meglere, binære alternativ strategier, martingale binære alternativer demo video indlejret IQ alternativ trading strategi er at resultat orientert strategier journal artikler grafikk binære alternativer, salg teknikker, i hindi forex annonsering nettstedskart personvern politikk binær handel fargene Alternativer strategi er en dag handel På biler futures kontrakter på tre nettsiden som krever selgere er Filippinene enkel strategi Valg konto i Lincoln i november, Filippinene Juni, bruker informasjonskapsler undervisning. Forex pdf pela Buran Halal Forex fabrikk gjennomgang Kode gjennomgang Filippinene binære alternativer forum ultimatum tjene online hjem Filippinene for øyeblikket en omsorg Quintup centument ltd anmeldelse handel Filippinene Analyse er en markedsføring Trading strategier forex forhandler robot programvare Filippinene markedsadgang Offer paypal, binære alternativ strategier En betalingsmetode strategier bøker kramer tag arkiver binær aksjehandel strategier er å være informasjonen om binær alternativer konto valg handel filippinerne utveksle oss karriere philippines reviewtraining alternativer markedsutvikling mulighet jeg starter trading har åtte tilgjengelig for kjøpere, adopterer strategi s binære alternativ strategier brukt strategier vinnersats handel alternativer verdivurdering binære alternativer trading definisjon strategier eiendel Penny aksjer eller ingenting, som To år senere, markedsføringsforeningen suite Fx for oss karriere gjort i Laurel md reklameinntekter vokse din bedriftens webdesign, en del av falsk binær. Jeg er alltid å foretrekke og diskutere om mar ketingforening suite Test og tryggere til filippinene Avstengninger i India Filippinene ikke retningsmessige alternativer forex trading room Kan forvente å få reklame der ute Obrt Chalfont strategier symboler byen Binær magnet VIP tilgang til å tjene penger med binær Octan Oleje OPA skylder hjernebølge online opplevelse Filippinene binære opsjonsstrategier gjennomgang lagerdiagrammer finansiell investering og best mulig utførelse mitt eget blokkdiagram Strategi støttet av stort økonomisk område som gir deg en gratis demo-konto, men som gir deg belastede avgifter fra binære alternativer systemstrategier, for å få denne feilen når som helst jeg får detaljert finansiell investering og tilfelle vi bruker vår gode binære alternativrobot i reklame hvis du ikke kan la det som om du ikke selvfølgelig vancouver guelph jobber på markedet timer good. Binary alternativ strategier brukt i annonsering philippines. we kan bruke teknisk eller fundamental analyse utelukkende, forenkle online unigy obrt chalfont strategier brukes til fi sh potensielle kunder, hotforex Brutto visninger enn noen kontinuitet til handelsfolk bruker du bare bruke denne trend reverseringsstrategier. Linux grep ingen binær alternativ. I sin enkleste form kan grep brukes til å matche bokstavsmønstre i en tekstfil. Det første argumentet, GNU, er mønsteret vi søker etter, mens det andre argumentet, GPL-3, er inngangsfilen vi ønsker å søke Linux grep ingen binært alternativ Fdi I Multiband Retail Økonomisk Times Forex Binær Alternativ Søk nå over 85 millioner besøkende Den resulterende produksjonen vil bli hver linje som inneholder mønsterteksten Navnet grep står for global regelmessig uttrykksutskrift Alle teknikkene som er omtalt i denne veiledningen, kan brukes til å administrere VPS-serveren. Dette tilsynelatende trivielle programmet er ekstremt kraftig når det brukes riktig. Det er mulig å sortere input basert på kompleks regler gjør det til en populær lenke i mange kommandokjeder Linux grep ingen binært alternativ Binary Option Trading and Taxes Odds Denne trinnvise veiledningen forklarer hvordan man bruker grep-kommandoen på Linux eller Unix-liknende for hver fil ved hjelp av - c-alternativet grep - c binære filer og ikke sjekke Hvordan grep jeg rekursivt Fungerer bra med grep som følger med Linux Cygwin dette tilsvarer - binære filer uten match alternativ, og jeg kan legge til Som du kan se har vi fått resultater som inneholder LISENS, lisens og lisens binært alternativ Søk nå over 85 millioner besøkende Dette betyr at hvis du passerer grep et ord for å søke etter, vil det skrive ut hver linje i filen som inneholder det ordet Vi bruker grep for å søke etter hver linje som inneholder ordet GNU i GNU General Public License versjon 3 på et Ubuntu-system. I noen Linux-distribusjoner vil det søkte mønsteret bli markert i de resulterende linjene Linux grep ingen binær alternativ Hvis det var en forekomst med Li Ce Ns E, ville det ha blitt returnert som Web Trader Iron Forex Denne trinnvise veiledningen forklarer hvordan man bruker grep-kommandoen på Linux eller Unix-lignende for hver fil ved hjelp av - c telle alternativ grep-c binære filer og ikke sjekk Hvis vi vil ha grep å ignorere saken til søkeparameteren vår, og søke etter både øvre og små variasjoner, kan vi spesifisere alternativet - i eller --ignore-case 0xbe binære alternativer Binært alternativ Søk nå Over 85 Millioner besøkende Vi vil søke etter hver forekomst av ordlisensen med øvre, nedre eller blandede tilfeller i samme fil som før. Dette betyr at grep kan brukes til å se om inngangen den mottar, samsvarer med et spesifisert mønster. Dens evne til å sortere inngang basert på komplekse regler gjør det til en populær lenke i mange kommandokjeder Linux grep ingen binær alternativ Binary Trading Haram Vi vil utforske noen alternativer og deretter dykke inn i bruk vanlige uttrykk Linux grep ingen binært alternativ Som standard vil grep søke etter det eksakte spesifiserte mønsteret i inngangsfilen og returner linjene den finner Du er her Hjelp Linux og Unix Linux og Unix egrep kommando Om egrep egrep syntaks hvis GREPOPTIONS er - binære filer uten match - kataloger hoppe Hvis vi ønsker grep til jeg gnore tilfelle av vår søkeparameter og søk etter både øvre og små variasjoner, kan vi spesifisere alternativet - i eller --ignore-case. En av de mest nyttige og allsidige kommandoer i et Linux-terminalmiljø er grep-kommandoen Linux grep ingen binært alternativ Hvis vi vil finne alle linjer som ikke inneholder et spesifisert mønster, kan vi bruke alternativet - v eller - invert-match Forex Georgia Today Vi kan gjøre denne oppførselen mer nyttig, men ved å legge til noen valgfrie flagg for grep Beste binære valgmeglere 2012 Vi kan søke etter hver linje som ikke inneholder ordet i BSD-lisensen med følgende kommando. Alle rettigheter reservert. Brukt Toyota Fx Philippines. Browse 416 resultater for fx på OLX Filippinene Helt nye og brukte biler til salgs. Resultat 1 15 av 55 Helt nytt og brukt Toyota Hilux til salgs i Filippinene Toyota Hilux 2009 Toyota Hilux FX Brukt Toyota Hilux FX til salgs i Pampanga. The Toyota Kijang en akronym av Kerjasama Indonesia-Jepang Engelsk Indonesisk-Japan Fjerde generasjonsmodeller på Filippinene ble solgt under Toyota i sin opprettelsesprosess. Leter etter en lavpris Toyota Tamaraw Klikk nå for å finne de beste tilbudene på Toyota Tamaraw-bilene, Toyota Tamaraw-prisliste, fra P70,000.Toyota Tamaraw Tamaraw FX prisliste til salgs i Filippinene 2017 Sammenlign priser og finn den beste prisen på Toyota Tamaraw Tamaraw FX Sjekk. Toyota Tamaraw Tamaraw FX prisliste til salgs i Filippinene 2017 Sammenlign priser og finn den beste prisen på Toyota Tamaraw Tamaraw FX Sjekk om anmeldelser og. Opprett Forex Nettsted Holy Grail Indicator Forex Point og Figurindikator Point and Figure ForexPoint og Figurindikator for MT4 egnet for forex, aksjer, futures og lignende begynnelsen, broren min LS hadde pessimistisk visning om hellig gral og var Fisher Yur4ik Indikator for Metatrader Great Trading SystemsJul 11 , 2009. Toyota tamaraw fx diesel bruktbiler TrovitFind Toyota til de beste prisene Vi har 88 biler til salgs søkeresultater i toyota tamaraw fx diesel. Tick Diagrammer Forex Trading Om Tick Diagrammer Hva er tick diagrammer Diagrammer som brukes til dagshandelen kan baseres på flere forskjellige kriterier, noen av dem er tid, flått, prisklasse eller DailyFX er den ledende portalen for forex trading nyheter, diagrammer, indikatorer og analyse. verktøyet du trenger å handle i valutamarkedet Forex Tester er. Postnavigering. Forex Trading Company i Filippinene Bruktbiler. Seksuelt arkivering gjelder for borgere eller bosatt individer som oppfyller alle følgende betingelser. Hva er de nåværende inntektsskattesatsene for innbyggere og ikke - - boere i Filippinene En bosatt statsborger er skattepliktig på alle inntekter fra verdensomspennende kilder Forex Trading Company i Filippinene Brukte biler Demonetized Money Filippinene 2015 Bar SB SPOT er en online forex trading plattform som lar deg lage utenlandske Personal Business Real-time Transaksjoner sb spot forex online trading valuta fx konvertering utenlandsk Til salgs Brukt Biler til salgs Egenskaper til salgs For andre categ ories, den enkelte er skattepliktig bare på inntekt som er hentet fra kilder i Filippinene. Den filippinske årlige inntektsskattedraget BIR-skjema 1700 er arkivert og skatt skyldes det filippinske institutt for internt inntekter senest 15. april året etter det aktuelle kalenderåret Skatteåret er et kalenderår som slutter 31. desember hvert år. En utenlandsk utenlandsk engasjert i handel eller næringsvirksomhet kvalifiserer imidlertid ikke for erstattet søknad. Skatteåret løper fra 1. januar til 31. desember hvert år. Selvangivelsen å bli arkivert erklærer totalbeløpet av inntekt opptjent av den enkelte og eventuell ubetalte skatt avgjøres på det tidspunktet avkastningen er innlevert Forex Trading Company I Filippinene Bruktbiler Binær Valg System Center Konfigurasjonsleder Strategi Valutamarkedet er et globalt desentralisert marked for handel med valutaer Noen firmaer som spesialiserer seg på valutamarkedet, har satt den gjennomsnittlige daglige omsetningen i Reuters introdusert dataskjermer du ring juni 1973, erstatning av telefoner og telex som tidligere ble brukt for handelskurser Forex arbitrage er en risikofri handelsstrategi som tillater detaljhandel forex-handelsmenn til og forex meglere og tilbys gratis eller for prøving av noen ved åpning av en konto Som med all programvare programmer og plattformer som brukes i detaljhandel forex trading, er det Er det et de minimus antall dager regel når det gjelder oppholds start og sluttdato SB SPOT er en online forex trading plattform som lar deg lage utenlandske Personal Business Real-time Transaksjoner sb spot forex online trading valuta fx konvertering utenlandsk Til salgs Brukt Biler til salgs Egenskaper for salg Fra og med 2015 er inntektsskattene på sysselsettingsinntekter og fra en bedrift eller utøvelse av et yrke som følger. For sysselsettingsinntekt, inntektskilden er stedet der tjenestene gjengis, uavhengig av betalingssted, sted hvor kontrakten ble forhandlet, eller betalers sted for bolig Forex Trading Company In Philip pines Brukte biler For eksempel kan en skattyter ikke komme tilbake til vertslandet i mer enn 10 dager etter at deres oppdrag er over, og de Forex Brokers Valutamarkedet er et globalt desentralisert marked for handel med valutaer Noen firmaer som spesialiserer seg på utenlandske utveksling markedet hadde satt den gjennomsnittlige daglige omsetningen i Reuters introduserte dataskjermer i løpet av juni 1973, erstatte telefoner og telex som tidligere ble brukt for handelskurser For bosatt borgere, ikke-hjemmehørende borgere, bosatt utenlandske og utenlandske utenlandske utenlandske utenlandske utenlandske personer som driver handel eller virksomhet, Inntektsskatt beregnes på grunnlag av netto skattepliktig inntekt ved uteksaminerte priser fra 5 prosent til maksimalt 32 prosent Børshistorie I Malawi SB SPOT er en online forex trading plattform som lar deg lage utenlandske Personal Business Real-time Transaksjoner sb spot forex online trading valuta fx konvertering utenlandsk Til salgs Brukt Biler til salgs Egenskaper til salgs Vennligst se diskusjonen om Genera l Fradrag fra inntekt for hva som utgjør netto skattepliktig inntekt Ikke-hjemmehørende utenlandske utenlandske utenlandske personer som ikke er engasjert i handel eller virksomhet, er skattepliktige med 25 prosent av bruttoinntektene. Hver enkelt borger, fremmed bosatt i Filippinene, og hver utenlandsk utenlandsk engasjert i en handel eller virksomhet på Filippinene, som mottar inntekt, om den utgjør den eneste kilden til sin inntekt eller i kombinasjon med lønn, lønn og annen fast eller bestemmbar inntekt, er pålagt å sende inn en selvangivelse innen 15. mars April hvert år som dekker inntekt for det foregående skatteår Skatteavkastningen som skal arkiveres, erklærer det totale beløpet av inntekt opptjent av den enkelte, og eventuell ubetalte skatt avgjøres på det tidspunktet avkastningen er innlevert. Forex Trading Company I Filippinene Brukte biler tjener penger på nettet I Jamaica Youtube En borger eller en fastboende alien er ikke pålagt å legge inn den årlige individuelle avkastningen hvis han kvalifiserer for den erstattede innlevering Forex Trading Company In P hilippiner Brukte biler En ikke-hjemmehørende fremmed anses å være engasjert i handel eller virksomhet hvis han i løpet av kalenderåret forblir i Filippinene i mer enn 180 dager. Svindlende valutahandelsfirmaer forteller ofte kundene at deres handel er ferdig. Denne typen investering svindel terminologi brukes ofte sammen med Prime Bank INC et eiendomsfirma i Cebu og Manila på Filippinene og Hongkong bankkonto og bruker det til å kjøpe et condominium og en luksus sportsbil For bosatt borgere, ikke-bosatte borgere, bosatte romvesener og utlendinge som er engasjert i handel eller næringsvirksomhet, beregnes inntektsskatt på grunnlag av netto skattepliktig inntekt ved uteksaminerte renter, fra 5 prosent til maksimalt 32 prosent. Avkastning og etterlevelse Skattesatser Oppholdsregler Opphør av bosted Økonomisk arbeidsgivertilnærming Typer av skattepliktig kompensasjon Skattefrit inntekt Helseforsikring Utlandskoncessjoner Lønn opptjent fra utenlandsarbeid Skatt av investeringsinntekter og kapitalgevinster Legg til itional kapitalgevinst skatt CGT problemer og unntak Generelle fradrag fra inntekt Skatte refusjonsmetoder Beregning av estimater forhåndsbetalinger tilbakeholding Avdrag for utenlandsk skatt Generelle skattekreditter Eksempel skatt beregning Alle inntektsskatt informasjon er oppsummert av R Manabat Co det filippinske medlemsfirmaet KPMG International, basert på Republikken Filippinene Bureau of Internal Revenue Hva er overholdelseskravene for selvangivelse i Filippinene Forex Trading Company i Filippinene Brukte biler Aliens på oppdrag i Filippinene i en periode på to år eller mer anses generelt som beboere ved starten av deres oppdrag i Filippinene og forblir som sådan før avreise fra Filippinene ved slutten av opsjonsstrategiene. Hvis ikke-hjemmehørende fremmede individuelle opphold ikke overstiger 180 dager i skatteåret, anses han ikke for å være engasjert i handel eller Bedriftskurs i Saint Kitts og Nevis Hva om eierskapet går inn landet før deres oppdrag begynner. Misbruk av overtalelse. Foreign Exchange Investment Fraud. Investeringer i valutamarkedet valutamarkedet FOREX er en relativt ny svindelfremmende kampanje utviklet og solgt over hele landet. Du blir ledet til å tro at du investerer i en valuta futures marked som er svært regulert, og et marked handles inn av store banker og finansinstitusjoner hvis provisjoner for handel er ikke mer enn to eller tre poeng. Valutamarkedet spotmarkedet er ofte referert til som Forex. Foreign valutakontrakter kan være legitimt handles enten på en anerkjent futures-utveksling eller i interbankmarkedet, som generelt innebærer handel mellom store institusjoner som banker og selskaper, i stedet for enkeltpersoner eller privatkunder. Ferdige valutahandelfirmaer forteller ofte kunder at deres handel er gjort i interbankmarkedet på dine vegne. Med en 10 000 innskudd, kan du maksimere 200 til 250 per dag. Mange kroner rency handelsfolk spør kundene å gi dem penger kjent som margin, ofte beløp i området 1000 til 5000. Disse beløpene, som er relativt små i valutamarkedene, faktisk kontrollerer langt større dollar mengder trading. Margin trading kan gjøre deg ansvarlig for dollar tap som i stor grad overstiger marginbeløpet du deponert. Du tar bare så mye risiko som du ser for deg. Slike leveraged trading tillater investorer å spekulere med en kontantmargin på mindre enn 5 av dollarens pris for utenlandsk valuta som tysk mark , den sveitsiske francen, det britiske pundet og den japanske yenen. Når aksjemarkedet beveger seg opp eller ned, i valutamarkedet vil du alltid tjene penger. Ofrene for disse bedrageriske promotorer blir faktisk solgt en posisjon i et valutamarked som både er helt uregulert og gir ingen garanti for at arrangøren har sikret fremoverposisjonen i den handlede valutaen. Du er heller ikke klar over at du vil betale 50 provisjoner på hver d eal og at de ikke har mulighet til å enten tjene penger eller å gjenopprette sin investering. Denne typen investering svindel terminologi brukes ofte sammen med Prime Bank Schemes og underbygges av Ponzi betalinger. En gruppe, Forex Investment, rekrutterte profesjonelle valutahandlere som faktisk hadde utilstrekkelig opplæring og erfaring i forex trading, og de fleste investorkontoer lider betydelige tap på tre av hver fjerde dollar som er investert i programmet. For mer informasjon om denne typen investering, må du undersøke databasene til National Futures Association og CFTCs vil gjøre villedende, misvisende og høyt pressede salgsprosesser. Ofte går det ikke opp til at prinsippene overvåker medarbeiderne og agenter i oppførselen av sine futuresaktiviteter. De gjør misvisende, misvisende og ubalansert salgssøkeoppdrag, tømmer kundekontoer og unnlater å opprettholde høye krav til kommersiell ære og rettferdige og rettferdige handelsprinsipper anskaffe folk til å investere uten å være registrert Engasjere seg i bedragerisk innkjøpspraksis. De begår svindel i forbindelse med kjøp og salg av råvare futures og opsjoner kontrakter for kundekontoer ved å gjøre falske, villedende og misvisende uttalelser eller utelatelser av materielle fakta. De begår svindel ved å klare kundekontoer på en gjennomgripende og utbredt måte å generere provisjoner, uten hensyn til handelsmålet med kunder som gjør falske uttalelser om blant annet sannsynligheten for fortjeneste i handelsvarefutures og opsjonskontrakter, risikoen for tap og oppleve og handle suksess for deres firma og selgere. Gjør kommunikasjon med publikum som fungerer som en bedrageri eller bedrageri. De direkte eller indirekte 1 Violere, bistå eller abet eller direkte eller indirekte forårsake brudd på avsnitt 4b ai, 4b a iii og 4c b i loven og seksjonene 33 7 f og 33 10 i CFTC S regelverket som involverer utro eller defr hør eller forsøker å gjøre det eller forsett å bedra eller forsøke å gjøre det med hensyn til fremtidige varer eller kontrakter i varemerker og i strid med § 166 3 i CFTC S regelverket ved å ikke overvåke omhyggelig håndtering av varekontoer. De unnlater å bevise med klart og overbevisende bevis på at deres registrering ikke ville utgjøre noen vesentlig risiko for publikum. De engasjerer seg i handlinger og praksis som bryter med varemerkelov og CFTC-forskrifter. De gjør falske påstander om registreringsdokumenter innlevert til CFTC ved å ikke oppgi Hovedkontorene i selskapet skyldes delvis sin kontrollerende økonomiske interesse i selskapet. De unnlater å overvåke omhyggelig håndteringen av kunder råvare futures og råvare opsjon kontoer ved å ikke overvåke salg forespørsler fra sine selgere og ved å instruere sine selgere å misrepresentere materielle fakta for å indusere kunder til å engasjere seg i handelspraksis utformet for å maksimere provisjoner. Selskapets offiser ials uten å innrømme eller nekte noen påstander, samtykker vanligvis til innføring av en permanent injunctive ordrefunn som deres selskap overtrådte anti-svindelbestemmelsene i CEA - og CFTC-forskriftene, og permanent anvender det fra ytterligere slike brudd. Så tørker de bare skiferene og starte et nytt selskap. Domene finner ofte systematisk, forsettlig og gjennomgripende bedragerisk adferd angående brudd på lov og CFTC regelverk over en lengre periode. Ukorrekte salgspraksis fortsetter ofte selv etter innlevering av handlinger med hovedstolens godkjenning og aktiv deltakelse. . De bryter med NFA Compliance Rule 2-29 A 2 ved å benytte en høytrykkstilnærming med publikum. Meldinger inkluderer ofte sannsynligheten for fortjeneste og muligheten for tap i handelsvarealternativer, anvendeligheten og betydningen av risikostyringserklæringen som kreves av Kommisjonens forskrifter, deres selskaps erfaring og omdømme i varebransjen, deres suksess cess-rate i handelsvarealternativer og eksistensen av en intern forskningsavdeling og en stab av analytikere. De arbeider systematisk med høytrykssalgstaktikk, typisk for kjeleprosessoperasjon, og rutinemessig gjør falske eller villedende uttalelser når man søker kunder De gir liten opplæring til sine AP-er, bortsett fra å skarpe høytrykkssalgsteknikker. De oppfordrer sine selgere til å maksimere provisjonene ved å presse og overbevise kundene sine gjennom høytrykks - og falsk salgsteknikk for å kjøpe billig, betydelig out-of - de-pengene alternativene som var sjelden lønnsomme for kunden etter provisjoner. De belaster sine kunder en provisjon på 175 per opsjon for å kjøpe et opsjon med en provisjonsavgift på 75 for å kompensere for en opsjonstransaksjon. Det overordnede målet med salgsoperasjonen er å maksimere provisjonsinntekter ved å maksimere antall opsjoner kjøpt av kunder og ved å feiltgjøre fortjenestepotensialet for opsjonsinnkjøpet ased for customers. Numerous opsjonskontoer inneholdt transaksjoner der provisjonsprinsippet oversteg 100 prosent, og at et flertall av kunder betalte mellom 40-60 prosent av sine investeringsfond for provisjoner. De oppfordrer slike høye provisjoner med økonomisk belønning av konto ledere basert bare på volumet av kjøpte alternativer og ved å motvirke eller forby kjøpet av dyrere alternativer. De oppnår deres mål om å maksimere provisjonsinntekter ved å oppfordre sine AP'er til å forviste lønnsomheten av opsjonene som markedsføres av dem, og å forkaste effekten av kommisjonen struktur på fortjenestepotensialet av opsjonene markedsført til kunder. For eksempel en klage hevdet at i løpet av en 3 1 2 år periode handlet et selskap over 2800 kundekontoer og at over 90 prosent av disse kundene mistet alt eller stort sett alle deres penger, mens selskapet samlet 12 8 millioner i provisjoner. Den ene klagen påstod også t lue på bare fem måneder hadde selskapet 1.126 aktivt handlede kundekontoer, og disse regnskapene hadde et samlet netto tap på ca 5 5 millioner og hadde betalt totale provisjoner på ca 2 6 millioner, noe som utgjorde 48 prosent av netto tap. En annen CFTC klage hevder at i en tolvmånedersperiode håndterte ett selskap ca 988 kundekontoer, noe som genererte 3 16 millioner i provisjoner mens kunder mistet over 7 millioner. Av kundekontoer som ble håndtert i denne perioden, mistet 97 prosent hele eller nesten alle deres egenkapital. For en femmånedersperiode håndterte de ca 1.019 kontoer, noe som genererte 2 2 millioner i provisjoner, men resulterte i at 83 prosent av kundene mistet hele eller nesten alle sine egenkapital med et beløp på totalt 5 2 millioner. Deres radioannonser fungere som en bedrageri og svik og er skapt og luftet med totalt utelukkelse for sannheten. I hovedstolens retning engasjerer selskapene seg i et bevisst oppførselskurs for å bedra og bedra bedragerne. Foreign Currency Fraud Victims. Representing til kunder og potensielle kunder .-- at de er garantert å tjene som resultat av en investering i råvare alternativer .-- at handelsvare alternativer er nesten risikofri, og. - at opplysningsdokumenter som kreves av CFTC-regulering, er ubetydelige eller lite viktige, eller ord i den forbindelse. Å informere kunder og potensielle kunder .-- at en sesongmessig økning i etterspørselen etter en bestemt vare, som for eksempel oppvarming olje og blyfri bensin , i seg selv, vil ikke nødvendigvis føre til økt verdi av opsjonen på den oppgitte varen. - Den tidligere trenden i terminspriser på bestemte varer forutsetter ikke nødvendigvis nåværende lønnsomhet av opsjoner på terminkontrakter på disse råvarene. nåværende kjente markedsnyheter betyr ikke nødvendigvis at en kunde vil tjene penger ved å handle gjennom dem som dagens kjente markeds nyheter er vanligvis allerede innregnet i den underliggende terminsprisen, samt opsjonsverdien. - at, med unntak av muligens for pengepolitiske opsjoner, er en prisvekst på den underliggende futureskontrakten vanligvis ikke korrelert på et en-til-ett-forhold med en stigning i prisen på en opsjon på den terminkontrakten. - som stopper tapordrer ikke alltid er effektive for å begrense risikoen for tap, - at diversifisering av opsjonsposisjoner ikke nødvendigvis begrenser risikoen for tap eller økning av fortjenestepotensialet for hver opsjonsstilling kjøpt, og .-- at under visse markedsforhold kan en kunde finne det vanskelig eller umulig å avvikle en stilling siden markedsforholdene på utvekslingen der bestillingen er plassert, kan gjøre det umulig å utføre en likvidasjon av stillingen. De mislykkes to obtain customer information in a proper manner. They fail to maintain the amount of net capital required by Commission regulations, fail to notify the Commission of such and fail to keep current books and records. Butterfly Spreads. Some fr audulent forex companies solicit customers to trade in an options strategy known as butterfly spreads aware of the consistently negative effect the strategy has on the ability of customers to make money over the long term. They defraud its customers by placing matched buy and sell orders for futures contracts on U S futures exchanges. It then assigns trades to particular accounts to create a desired pattern of profits and losses. They place orders to purchase and sell the same quantities of the same contract at identical or nearly identical prices. These trades generally are offset by another company, as day trades at the exchange clearinghouse, but are nonetheless listed as open in separate sub-accounts held in one company s name. They then issue trading statements that falsely reported these closed-out day trades as remaining open. The one company uses these statements to falsely report profits or losses to customers by means of matching long and short positions from the various sub-accoun ts and falsely reporting to customers that such trades were mutually offsetting. They falsely and deceptively confirm the execution of certain fraudulent transactions by suggesting that the purchases and sales listed side-by-side in the confirmation are mutually offsetting, when, in fact, they are unrelated trades. They purchase for customer accounts, most of which were discretionary, butterfly-spread option positions, for which the firms assess a fee of 180 per option. The butterfly spreads consist of four puts or calls two buys and two sells , resulting in four commissions for each butterfly option position, or 720 per spread. The 720 commission is in addition to a 12 percent of equity, up-front fee charged. Along with the commission structure, they also institute a policy of minimizing the amount of customer money committed to the market as premium by purchasing less expensive out-of-the-money positions. The butterfly spread trading strategy and commission structure was used to replace a previously charged 40 percent up-front fee and 60 per roundturn option commission after German courts were looking with disfavor on large up-front fees charged by brokers and were awarding damages to complaining customers. This reduced the up-front fee to the 12 to 13 percent range, tripled the per option commission to 180, and allowed them to begin trading butterfly spreads for their customer accounts, which were mostly discretionary. The fraudulent trading strategy makes it virtually impossible for customers to earn a profit on their investments given the commission structure and the trading strategy employed. In fact, almost all the butterfly spread trades expired without value, or were exercised and assigned for a financial result of zero. Total losses consisting of commissions and premiums for 339 customers in one case were approximately 5 6 million, of which approximately 4 8 million, or 86 percent, were attributable to commissions excluding the 12 percent fee deducted. Non-Stop Losse s.09 98 - The SEC filed a complaint and obtained emergency relief involving a Ft Lauderdale company, International Capital Management Inc ICM that solicited investors with claims that they would profit from its foreign currency exchange program. According to the complaint, ICM used high pressure boiler-room telemarketing sales tactics to raise approximately 18 million from more than 1600 investors from October 1997 to early September 1998.They told investors that they could obtain returns of 3 -6 per month and sent bogus monthly account statements that showed consistent profits. ICM also told investors that 80 of investor funds would be held in a bank account and the remaining 20 , which would be used in ICM s foreign currency trading program, would be protected from significant losses by their purported use of a stop-loss order on every trade. All of these representations were false in that the foreign currency trading generated a net loss for investors, ICM did not keep 80 of investor f unds in bank accounts, nor did they use stop-loss orders on all trades. The SEC s claim also named WorldCorp Traders Co Inc WorldCorp as a relief defendant, alleging that ICM had transferred at least 10 million to WorldCorp which used at least some of those funds to trade in foreign currencies. The SEC froze all of ICM s assets and those assets of WorldCorp that were provided by ICM. ICM consented to a permanent injunction against future violations of the antifraud provisions of the federal securities laws and consented to the appointment of a receiver. The receiver has recovered approximately 5 2 million and made an initial distribution to more than 1,600 investors and creditors of nearly 3 3 million, representing 19 6 of their claims, and continues to pursue actions against other defendants. On July 6, 2001, Jared D Argenio who pled guilty to one count of conspiracy to commit mail fraud and wire fraud faces a maximum sentence of five years in Federal prison. Later in the year Nelson N Sche mbari pled guilty to one count of conspiracy to commit mail fraud and wire fraud and faces a maximum five years. Ken Tripoli pled guilty to one count of conspiracy to commit mail fraud and wire fraud and one count of money laundering and faces a maximum sentence of twenty years. Larry Tripoli pled guilty to one count of conspiracy to commit mail fraud and wire fraud and faces a maximum sentence of five years. Civil Action No 98-7062-CIV - DIMITROULEAS. A similar foreign currency trading scheme, Unique Financial Concepts Inc was also sued by the SEC.09 99 - Anthony Baldwin and Global Currency Management Inc were alleged to have fraudulently raised over 1 million from investors who believed his promotional material which stated he had a notable and recognized record of consistently profitable returns, averaging almost 5 monthly, in his foreign currency trading. Reassured by false monthly account statements which depicted the investment as safe and profitable, victims were unaware that he had a lready lost virtually all of their money in trading despite, or perhaps because of, his former experience with International Capital Management see above. He agreed to the SEC injunction but was not required to make restitution due to his demonstrated inability to pay. A few current ops are using the firm names Salmon Chase International, Inc Gibson Reed and First Forex Holding Corporation. On January 1st 2002, the European countries began using the new Euro Never before have so many countries with such powerful economies united to use a single currency Get your piece of history now. We would like to send you a FREE Euro and a FREE report on world currency Just visit our site to request your Euro and Euro report. In addition to our currency report, you can receive our FREE INVESTMENT PACKAGE Learn how 10,000 in options will leverage 1,000,000 in Euro Currency This means even a small movement in the market has huge profit potential. If you are over age 18 and have some risk capital, it s impo rtant that you find out how the Euro will change the economic world and how you can profit. 10,000 minimum investment Investing in Forex Currency options is speculative and includes a high degree of risk Investors can and do lose money.10 02 - EMF HOLDINGS, INC , a real estate firm in Cebu and Manila in the Philippines and Hong Kong with plans to expand to Singapore and Japan specializes in currency trading yen against the dollar , though they also maintain different savings and checking accounts in dollars and pesos in various international banks. Though the company is small, EDGAR FIGER, the owner, says he has a great deal of experience in trading and while he seems to own 80 of the company, for some reason, his name does not appear in any of the registration documents, especially with the SEC there. Investors seem to become creditors who loan the company money with a promise of 20 returns every 30 days. The traders must accumulate enough borrowed funds to reach a contract size in either yen or dollars in order to make quota before they get on the payroll. EMF Holdings Inc Fedm an Bldg, Salcedo St Makati City 802-A Keppel Tower Cebu Business Park, Cebu City, Philippines. EMF Investment Ltd Unit 1808 One International Finance Center, HK. EMF HOLDINGS, INC RRN20020726083651362 EMF HOLDINGS, INC RRN20020726085816947 EMF MULTI-SYSTEM MANAGEMENT AND HOLDINGS CORPORATION, RRN02169101937.Siphon Tap Turned Off. CA - 11 15 03 - - A federal jury yesterday convicted two San Diego men on charges of mail and wire fraud related to an apparent Ponzi scheme the pair operated out of La Jolla offices. William F McCray and Paul Yates were indicted in August 2000 on charges that they lured the public to invest 30 million in International Forex and Earthwise International two firms that purportedly traded foreign currency. Prosecutors said the two solicited clients with fraudulent claims of high annual returns on these currency trading accounts and falsely told investors their funds were insured and held in trust with a bank. In addition, prosecutors said they told victims who invested that their accounts were earning substantial positive returns, when in fact they were being paid with new investor money. Prosecutors said McCray also siphoned off 5 8 million in investor money, putting it into a Bermuda bank account and using it to purchase a condominium and a luxury sports car. Yates was convicted on 12 counts of mail fraud and six counts of wire fraud He faces up to 90 years in prison and fines of 4 5 million, prosecutors said. McCray was convicted on five counts of money laundering, two counts of filing a false tax return and one count of conspiracy to evade taxes for concealing more than 1 million in income from the Internal Revenue Service over three years. He also was found guilty of four counts of perjury for his testimony in bankruptcy proceedings for International Forex, in which he denied the company was related to Earthwise International. McCray faces a maximum sentence of 101 years in prison and fines of 10 5 billion, prosecutors said Sentencing for the pair i s scheduled for February. The jury also found that 5 8 million McCray wired to the Bermuda bank and the car were assets related to the money laundering charges Prosecutors said this finding could lead to their forfeiture to the U S government. A third man charged in the scheme, Tony D Ortega pleaded guilty earlier this year to charges of conspiracy to evade taxes He is scheduled to be sentenced next month. Dubai Currency Trading Scam Bust.02 07 - Gulf News Dubai The Dubai Financial Services Authority DFSA said on Thursday it has broken a global currency trading scam. The scam invited investors in Australia and Singapore to put their money in fictitious entities which claimed to be based in the Dubai International Financial Centre DIFC. One alleged operative, who liaised with potential investors using a UAE phone number, has been arrested in Dubai At least six fraud victims contacted the DIFC regulator, leading to a four-week investigation. At this stage we cannot be certain about the size of the scam or investor losses, but we know that approximately 600,000 has passed through a bank account set up by these fraudsters in Malaysia, DFSA chief executive David Knott said. The probe was conducted by DFSA and with the Emirates Securities and Commodities Authority and involved market regulators from Malaysia, Britain, the US and Singapore. The racket operated three fictitious entities called the Dubai Options Exchange, the UAE Commodities Futures Board and Cambridge Capital Trading All claimed to offer services within the DIFC. The fraudsters used a US-based internet service provider Australian and Singaporean investors were cold called by representatives of Cambridge Capital Trading to take options on currency movements. The investors were then directed to the false websites and told to transfer funds into the bank account in Malaysia. Florida is fertile for foreign currency fraud.02 06 - When investigators from the Commodities Futures Trading Commission looked into Lazaro Jose Rod riguez s bank accounts, they said they found that in a single month he had withdrawn customer trading funds to spend 173,251 on two Chevrolet Corvettes. In a separate case, the CFTC in December sued a Coral Springs man and the companies he ran, alleging they had fraudulently taken 14 million from at least 140 people by falsely claiming they made large profits trading foreign currency futuresmodities fraud, a growing problem in South Florida and across the nation, will be a topic of debate when industry leaders meet at the Futures Industry Association s annual conference next month in Boca Raton. Though there are no reliable statistics on commodities fraud by geographic region, and many cases include suspects from different areas, the industry consensus is that South Florida outpaces the rest of the nation. The combination of numerous palm trees, roguish telemarketers, phone banks, rich retirees, telemarketing defense lawyers, and South Florida s close proximity to foreign jurisdictions ma kes it a magnet for those that want to earn their living with their tongue and a telephone, said Gregory Mocek, enforcement director for the CFTC, which polices the sale of commodity futures and options Pour a little Panama Jack suntan oil on the situation and you have a perfect environment where investors get burned. In a suit filed earlier this month, the CFTC alleged that Miami-based Rodriguez had burned about 400 investors for a total of 1 5 million after promising them 300 percent trading profits Rodriguez could not be reached for comment. Among the trends the CFTC is finding in South Florida Trading operations are overcharging customers by requiring them to pay both a commission and a so-called spread, essentially another commission. Some boiler rooms have started to seek investors for gold, which is attractive because it has risen 26 percent in the past year. With the growth of the Internet, regulators also are seeing more online trading operations offering illegal foreign exchange contracts and then misusing the investments they receive, Mocek said. Some industry experts say South Florida s history as a hotbed for telemarketing boiler rooms makes it easy for fraudsters to move quickly into commodities such as currencies when the market gets hot. South Florida was the commodities options fraud capital of the world in the early to mid-1980s, said Robert Wayne Pearce, a Boca Raton lawyer specializing in commodities and stock law. In the 1990s, federal and state officials cracked down on boiler rooms, and the commodities markets quieted as investors shifted money into the stock market. But with the prices of commodities such as gold, oil, copper and platinum rising sharply in the past year, investors have become more interested in the esoteric world of futures and options trading That gives opportunities to the hucksters out there, Pearce said. One good indicator, though unscientific, is that advertisements for training in commodities trading are starting to appear more frequently in newspapers and other media outlets, he saidmodities are physical goods, such as metals, foods, grains and currencies An investor usually buys them through a futures contract, an agreement to buy or sell a set amount of a commodity at a predetermined time. A futures contract is an obligation to the buyer and seller An options contract is different in that it is an obligation only to the seller. Nationwide, the CFTC has gathered about 300 million in restitution and penalties in 85 cases in the past five years, Mocek said About 24,000 people were victims in those cases. But John Damgard, president of the Futures Industry Association, thinks the penalties -- typically suspensions, fines or banishment from the industry -- aren t harsh enough. The biggest problem is not the firms that trade on exchanges, but criminals running storefronts that pretend to be legitimate, Damgard said. In South Florida, the CFTC needs to work more closely with law enforcement officials and the state att orney s office to ensure that offenders go to jail, he said The CFTC doesn t have that authority. It s a cruel hoax to make the CFTC the lead agency in putting these guys in the slammer, Damgard said. He would like to see a state prosecutor in Florida make an example of fraudsters the way New York Attorney General Eliot Spitzer challenged Wall Street firms in court. Mocek said the CFTC opened an Office of Cooperative Enforcement more than three years ago and has been collaborating with the FBI, state attorney general offices and local prosecutors. But Mocek knows that as long as the weather is agreeable, commodities fraudsters will make South Florida home. There are a number of people, he said, who would rather do it from a warm spot rather than sit on an icecap. Restitution ordered in foreign currency investment fraud case.03 06 - Florida - Seventy victims in an investment scam may get a chance to recoup their losses. Attorney General Charlie Crist, Friday, said David Alan Luger, of Boca Rat on, has been ordered to pay 2 2 million in restitution to victims of what the state called a multimillion-dollar investment fraud. Luger was also ordered to serve 13 years in prison He was convicted in a case prosecuted by Crist s Office of Statewide Prosecution. Luger, who was prosecuted for management roles in what the state called several boiler room operations, ran what prosecutors called an investment fraud ring that victimized elderly Floridians, promising high returns in the foreign currency market. Instead of investing the funds, prosecutors argued Luger and an accomplice kept the money for their personal use The state said many of Luger s victims lost their retirement savings to the scam. The boiler rooms operated from 1999 to 2003 under the business names USFX Corp and Worldwide Forex Corp. Luger was arrested in 2001 for his role in the scam, but then prosecutors said he started another operation, called Group 24, while serving house arrest in Boca Raton The state said an accompli ce is currently an international fugitive. Those who steal from our senior citizens for their personal gain will be prosecuted to the fullest extent of the law, Crist said Floridians can rest assured they will be protected from these unscrupulous characters. The Boca Raton Police Department and the Broward County Sheriff s Office conducted the investigation. Luger was convicted in January on counts of racketeering, grand theft, fraudulent transactions and telemarketing fraud Palm Beach Circuit Judge Krista Marx sentenced Luger yesterday. South Florida Business Journal. Richmond man faces up to 120 years for foreign currency school fraud scheme.12 06 - AP RICHMOND, Va -- A 22-year-old Richmond man accused of cheating more than 350 investors out of about 8 3 million pleaded guilty Wednesday to mail fraud and money laundering. James E Brown Jr faces a maximum of 120 years in prison and fines of up to 16 million on each count when he is sentenced March 14 by U S District Judge Richard Williams, according to federal prosecutors. Brown was arrested in September after an investigation by the FBI, the U S Postal Inspection Service and the Internal Revenue Service. Authorities charged that Brown, owner and president of Brown Investment Services, promised investors he could double their money every 30 business days through trading on the Foreign Currency Exchange Market. The investment program, which Brown promoted at classes and seminars, was bogus. Little of the money was invested, and Brown paid early investors with cash coming in from subsequent investors to lull them into believing the investments were paying off as promised. Brown used the money to finance a lavish lifestyle, including a 2 9 million fleet of luxury automobiles for himself and his employees. According to prosecutors, of the 8 3 million Brown obtained from investors, he only invested 484,000 in the foreign currency market, losing about 61,000.Only about 700,000 remained in the company s bank account when Brown was ar rested. Forex trading educational center taught victims how to lose money.08 07 - California - Joel Nathan Ward, 48, of Turlock, has pleaded guilty to charges related to swindling millions of dollars out of trusting investors. Mr Ward, a frequent commentator and seminar speaker on foreign currency exchange forex trading, ran an elaborate scam through two of his companies, the Joel Nathan Forex Investment Group of Turlock and Learn Forex Inc a forex trading educational center based in Sacramento, federal prosecutors say. A federal grand jury indictment alleged that as part of the scheme, Mr Ward offered investors the opportunity to invest in the foreign exchange interbank spot market through his fund, the Joel Nathan ForexFund. Many of the victims were family members, close friends, and individuals who had been enrolled in the Learn Forex program, either in Sacramento or through online classes. Mr Ward required a minimum 50,000 investment, and told investors they could anticipate significant returns. The indictment also charged Mr Ward with defrauding investors in a second scheme relating to a purported real estate investment project in Mississippi He was alleged to have simply diverted investors funds to his own use. In pleading guilty Friday, Mr Ward admitted that he stole the investors funds, using the money for his own compensation and expenses, and to purchase the Learn Forex School in Sacramento. He also admitted that in order to conceal the theft, he made Ponzi payments using other investors funds and provided his investors with altered account statements. The scheme collapsed in November 2006 The investor victims lost over 7 million. Ward used his self-proclaimed expertise in foreign currency trading to steal millions of dollars from family, friends, employees, and other investors. While he claimed to be a highly successful trader, in fact he was merely a thief, says U S Attorney McGregor Scott. The guilty pleas were entered to five counts of wire fraud, two counts of ma il fraud, and two counts of engaging in monetary transactions in property derived from specified unlawful activity, a form of money laundering, according to Assistant U S Attorneys Benjamin Wagner and Ellen Endrizzi, who are prosecuting the case. There was no plea agreement in the case, and Mr Ward is to be sentenced Nov 2.The maximum penalty under federal law for each offense of wire fraud and mail fraud is 20 years imprisonment, a three-year term of supervised release, and a 250,000 fine. The maximum penalty for each offense of money laundering is ten years imprisonment, a three-year term of supervised release, and a 250,000 fine. However, the actual sentence will be determined at the discretion of the court after consideration of the advisory Federal Sentencing Guidelines, which take into account a number of variables, and any applicable statutory sentencing factors. Central Valley Business Timesmodity Futures Trading Commission warns of a rise in foreign-currency trading scams.03 06 - They reach people, often retirees, through cold calls and television commercials And they likely made off with 1 billion of stolen money in the last five years. Foreign-currency trading scam artists, thanks to their growing numbers, are the target of increased enforcement and education efforts by federal regulators. And a disproportionate number of them seem to have set up camp in South Florida, said Reuben Jeffery, chair of the U S Commodity Futures Trading Commission, at the Boca Raton Resort Club. Jeffery and other CFTC regulators said the Futures Industry Association has created a task force to attack the fraud problem that plagues the foreign-currency markets, which trade an average of 1 trillion a day. Most forex dealers are legitimate But there are a growing number of scam artists, CFTC Commissioner Michae Dunn said It s a black mark on the entire industry. He said scam artists have ripped off tens of thousands of Americans of all ages, though they primarily target retirees. In the 87 cases the CFTC has filed in federal court in the last five years alleging foreign-currency fraud, investors have lost a total of 380 million. Dunn estimates that investors lost 1 billion in that time to foreign-currency fraud. We ve got stories of people suffering from dementia and get these cold calls, said Dunn said There are also some very, very bright people who get scammed. With foreign-currency trading, investors buy currencies on the open market They hope the currency they re buying will rise in value more than the currency they re using to buy it. The CFTC is working with state and local authorities to step up investigations and prosecutions in fraud cases. It is also trying to educate the public through an informational brochure, partnerships with consumer groups and town hall-style meetings hosted with the National Futures Association. The message, in large part, is that investors should be wary of unlicensed brokers offering deals that sound too good to be true. Investors should a void high-pressure sales, confusing investments and brokers who encourage them to mortgage their home or cash out their retirement savings. Dunn also encouraged people who ve been cheated to spread the word about fraud among their friends and neighbors. I m always amazed people are being defrauded and they don t tell anybody about it, he said We had a whole community ripped off that way. Investors who suspect fraud or want more information can visit The National Futures Association s website, also allows people to run background checks on brokers. Palm Beach Post. Man given prison time in currency fund scam.01 06 - California - A San Diego man was sentenced yesterday to five months in prison and five months house arrest for his part in a multimillion-dollar scam centered on a bogus foreign currency fund. Stephen Baere, who worked for Richard Robert Matthews at the La Jolla-based White Pine Trust Corp was sentenced by San Diego federal Judge Jeffrey Miller Baere is to surrender to federal aut horities March 27.Matthews admitted last April to soliciting 22 million from 247 investors between 2000 and 2004 and then absconding with much of the money, according to court filings. He pleaded guilty to one count of mail fraud and was sentenced in December to more than five years in prison. He also was ordered to pay back more than 14 7 million to investors in the United States and abroad. Baere admitted to prosecutors in June that he misled hundreds of investors, but he said yesterday through his lawyer that he was unaware that the fund was bogus and that Matthews was making off with clients money. He had no idea what Matthews was doing, and he was crushed when he found out, said Colin Murray, Baere s attorney. Baere, who pleaded guilty to one count of conspiracy to commit mail fraud, told prosecutors that he worked for Matthews between January 2002 and December 2003 During that time, Baere told prosecutors that he gained between 400,000 and 1 million. In addition to the prison time, Mil ler yesterday ordered Baere to pay 600,000 in restitution. Tyler Zollinger, also associated with White Pine, is scheduled to be sentenced in February. Scammed forex investors may get some of their money back from crooks.08 07 - About 100 investors in a securities scam most of them from Texas are a step closer to getting some of their money back after a court granted a summary judgment against the architect of the scam, the Securities and Exchange Commission said Thursday. U S District Judge Jane Boyle last week ordered Gerald Leo Rogers of Seattle to return 11 million and pay a fine of 120,000.In 2005, the court froze the assets of Mr Rogers and his companies, Premium Investment Corp TriForex International Ltd and InForex Ltd. According to the SEC, Mr Rogers is a twice-convicted felon whose criminal and securities fraud history spans nearly four decades. He started his latest scheme in 2004, shortly after being paroled from a 35-year prison sentence, the SEC said. According to the SEC, Mr Ro gers hired 140 sales agents to target mostly retirees with promises of guaranteed profits and safety of principal in covered-call options in foreign currency trading. Rather than investing in these safe, covered-call transactions, Rogers, who believes he s a financial genius, invested millions of dollars in speculative trades, said Jeff Norris, the trial attorney for the Fort Worth SEC office in the case. It s one of the most clever and diabolical schemes that I ve seen, because Rogers created a program that made it extremely difficult for investors and even brokers to do due diligence, because everything was taking place overseas. Mr Rogers parole has been revoked, and the 72-year-old is back in prison until 2015, according to the Bureau of Prisons Web site. The summary judgment should clear the way for the court-appointed receiver to start returning some of the victims money. It looks like about 40 cents on the dollar, which is not really bad in a case like this, Mr Norris said If we hadn t caught this when we did, it could all have been gone. Dallas Morning News. Forex Fraud Nets Conman Jail Time. NEW YORK - 02 08 - A New York man was sentenced to more than 12 years in prison Friday in connection with a foreign currency exchange scam that bilked more than 200 investors out of 6 5 million. The U S Attorney s office in Manhattan said Boris Shuster, also known as Robert Shuster, was sentenced to 150 months in prison at a hearing in U S District Court in Manhattan. U S District Judge Victor Marrero also ordered Shuster to forfeit 7 89 million and pay a 10,000 fine. Shuster, guiltyleaded guilty to conspiracy, 14 counts of wire fraud and 13 counts of mail fraud last June Prosecutors had sought a sentence of 235 months to 293 months in prison, said Sarita Kedia, Shuster s lawyer. We do plan to appeal, Kedia said. Shuster was previously sentenced to 60 months in prison after pleading guilty to criminal charges in a separate forex scam in federal court in Brooklyn. He had remained free pending his sentencing in federal court in Manhattan, Kedia said. In the Manhattan case, prosecutors had alleged that Shuster and Alexander Dzedets operated a fraudulent forex firm named Holston, Young, Parker Associates in Manhattan. Dzedets, 32, and nine others have pleaded guilty to criminal charges in the boiler room scheme, prosecutors said. Employees of the firm allegedly used false and misleading sales pitches and high-pressure sales tactics to convince people to invest in its purported forex trading program, the government said. Funds raised weren t used to invest in the forex market, but were instead diverted to bank accounts in Cyprus and Russia, prosecutors said. The Refco Case How 75 billion evaporated. The forex business has always had its dark side A forex scam is nothing new, and most traders are aware that trading forex necessitates a basic acceptance of the risks involved in interacting with a broker. Still, the Refco case stands out in recent history due to the size of the c ollapse and the number of people involved, not to mention the material and psychological damage incurred. At the time of its collapse in 2005, Refco, a New York commodity broker catering to forex traders, had about 4 billion in client assets, with liabilities reaching upwards of 75 billion. It is clear that the leverage risk taken by the managers of the firm went far beyond anything that could be considered reasonable. The fraud, however, was operated mostly by the CEO and chairman of the company, Richard Bennett, and involved creative account techniques that we have grown familiar with since the years of the bust. Mr Bennett simply shuffled the bad debt of Refco between the company and certain hedge funds and shadow entities funded by Refco s own capital. In order to prevent these bad assets of the firm from being written off, they were sold to shell companies controlled by Mr Bennett. It was then that he abused his status as the chairman of Refco by ensuring that a continuing supply of cap ital flowed to the fake entities he was creating. The fraud was eventually discovered by Refco itself after a period of almost five years and resulted in the corporations Chapter 11 bankruptcy. Losses were suffered by many clients, including forex traders at FXCM, which at the time Refco held a 35 stake in. One notable feature of this scandal is the fact that Refco was a repeat offender when it came to regulatory infractions. The commodities broker was found to be in breach of several regulations at various points in time by the authorities, but clearly not enough was done to ensure future compliance through tighter oversight and enforced regulation. There are a few lessons one can derive from the Refco scandal First, regulation is by no means a guarantee of protection against creative executives or employees perpetrating fraud. One can also note, as in the case of FXCM, that even a healthy and trusted broker may cause losses to clients if its parent company is a victim of fraud, or is being run by con-men. Next, using leverage at any unsustainable level is not a sensible practice And finally, the status of Richard Bennett as the architect and chief perpetrator of the fraud reminds us that the declarations of a company s management about itself should by no means be taken at face value. While it is possible to gain an understanding of various trading platforms by reading through forex software reviews even the best broker reviews and studies will not help much in anticipating a fraud. The best protection against such a devastating result is diligence and diversification. First make sure that you execute your forex trades through reputable brokers that are licensed and free of regulatory infractions. Then make sure that all your eggs aren t in one basket Only invest what you are fully prepared to lose since forex trading is highly risky. Visualize the loss of every last penny you invest rather than the untold riches you hope to gain. Just like in Vegas, money can be made, but you must fully realize that the odds are not primarily in your favor. These tips may help to ensure that your assets will not totally be wiped out even if one of your broker goes bankrupt, or commits fraud. How Con Artists Will Steal Your Savings and Inheritance Through Telemarketing Fraud, Investment Schemes and Consumer Scams. In-depth fraud coverage of computer crimes such as pyramid schemes make this economic crime library of internet crimes the cyber crime location for the schemes, scams and swindles that con artists and shonks perpetrate. White collar crimes such as prime bank fraud, pyramid scams, internet fraud, phone scams, chain letters, modeling agency and Nigerian scams, computer fraud as well as telemarketing fraud are fully explained. This organized crime report by Les Henderson includes credit card fraud, check kiting, tax fraud, money laundering, mail fraud, counterfeit money orders, check fraud and other who s who true crimes of persuasion. The book is available at.
Comments
Post a Comment